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投資信託の分類
投資信託の分類は、1つの軸で分けられるものではありません。最近の投資信託は、社会の変化に伴い多様化し、法令や制度上による分類、募集形態による分類、投資対象による分類、運用手法による分類などによりいくつかの種類が存在します。
運用方法による分類ではアクティブファンドと、インデックスファンドがあり、アクティブファンドは積極的に運用を行い、インデックスファンドは、指数に連動させるように運用されます。
投資信託の評価としては、アクティブファンドが指数よりもどれだけ上回るリターンを上げられるのかが問われる一方で、インデックスファンドは指数と連動性が高いうんようがされているかを問われます。
購入方法による分類には、単位型(ユニット型)と追加型(オープン型)があり単位型(ユニット型)は、募集期間にしか購入することができません。追加型(オープン型)は、原則自由に基準価格で購入することができます。
分配方法による分類には分配型と無分配型があります。分配型は、分配金を投資信託の決算日に、投資家に分配します。無分配型は分配金を再投資し、満期や解約時に投資家に支払います。
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